DefiLlama

DefiLlama 是最全面的 DeFi 数据聚合平台，覆盖 3000+ 协议、200+ 链的 TVL、DEX 交易量、稳定币等核心指标。

核心价值：免费、无需 API Key、数据全面、更新及时，是 DeFi 数据分析的首选入口。

核心数据类型

TVL（总锁仓量）

TVL 是衡量 DeFi 协议资金规模的核心指标，表示用户存入协议的资产总价值。

计算方式：协议中所有锁定资产的美元价值之和
关键区分：TVL 包含借出资产（不重复计算），自有代币是否计入 TVL 需注意
数据更新：每小时更新一次

DEX Volume（去中心化交易所交易量）

覆盖 1000+ DEX 协议
支持按链、按协议、按时间范围筛选
24h / 7d / 30d 多时间维度

Fees / Revenue（协议费用与收入）

Fees：用户使用协议支付的总费用
Revenue：协议实际捕获的收入（Fees 的一部分）
这是评估协议商业模式的关键数据

Stablecoins（稳定币）

稳定币市值分布与趋势
按链分布、按类型分布（法币抵押、加密抵押、算法稳定币）
脱锚风险监控

为什么选 DefiLlama

完全免费，无需 API Key
数据更新及时（每小时）
支持按链、按协议、按类别筛选
中国大陆可直接访问
数据准确性高，有专门的方法论页面说明计算方式
开源，社区驱动，GitHub 仓库可查看适配器代码

常用页面

页面	地址	用途
TVL 总览	`/chart/chain/All`	全链 TVL 趋势
稳定币	`/stablecoins`	稳定币市值分布
DEX 排名	`/dexs`	DEX 交易量对比
链对比	`/chains`	各链 TVL 排名
协议详情	`/protocol/{name}`	单个协议 TVL 详情
费用排名	`/fees`	协议费用与收入排名
衍生品	`/derivatives`	永续合约与期权数据
收益率	`/yields`	各池子收益率对比
空投	`/airdrops`	潜在空投项目

6 个常用 API 端点及示例

DefiLlama API 完全免费、无需注册、无速率限制（但请合理使用）。

1. 获取所有链的 TVL

GET https://api.llama.fi/v2/chains

bash

curl -s "https://api.llama.fi/v2/chains" | python3 -m json.tool | head -30

返回示例：

json

[
  {
    "name": "Ethereum",
    "chainId": 1,
    "tvl": 58000000000,
    "chainCoinGeckoId": "ethereum",
    "gecko_id": null
  },
  ...
]

用途：快速获取各链 TVL 排名，识别资金流向。对比不同时期的数据可发现资金迁移趋势。

2. 获取某条链的历史 TVL

GET https://api.llama.fi/v2/historicalChainTvl/{chain}

bash

# 获取 Ethereum 历史每日 TVL
curl -s "https://api.llama.fi/v2/historicalChainTvl/Ethereum" | python3 -m json.tool | head -20

返回示例：

json

[
  {
    "date": 1600214400,
    "tvl": 950000000
  },
  ...
]

用途：绘制 TVL 趋势图，识别 TVL 拐点。注意时间戳为 Unix 秒。

3. 获取所有协议列表

GET https://api.llama.fi/protocols

bash

# 获取协议列表并筛选 Lending 协议
curl -s "https://api.llama.fi/protocols" | \
  python3 -c "
import json, sys
data = json.load(sys.stdin)
lending = [p for p in data if p.get('category') == 'Lending']
for p in sorted(lending, key=lambda x: x.get('tvl', 0), reverse=True)[:10]:
    print(f\"{p['name']}: TVL={p['tvl']/1e9:.2f}B\")
"

返回每个协议的详细信息：名称、TVL、链、类别、链上地址、历史 TVL 数据等。

用途：协议对标分析、类别筛选、链上地址查找。

4. 获取稳定币数据

GET https://api.llama.fi/stablecoins

bash

curl -s "https://api.llama.fi/stablecoins" | \
  python3 -c "
import json, sys
data = json.load(sys.stdin)
for coin in data['peggedAssets'][:10]:
    print(f\"{coin['name']}: {coin.get('symbol', 'N/A')} mcap={coin.get('currentChainCirculating', {}).get('Ethereum', 0)/1e9:.2f}B\")
"

用途：监控稳定币市值变化、脱锚风险、链分布。稳定币流入/流出是市场情绪的重要先行指标。

5. 获取代币当前价格

GET https://coins.llama.fi/prices/current/{coins}

bash

# 获取 ETH 和 BTC 当前价格
# 格式：{chain}:{address}，原生代币用 chain:coingecko_id
curl -s "https://coins.llama.fi/prices/current/ethereum:0xc02aaa39b223fe8d0a0e5c4f27ead9083c756cc2,coingecko:ethereum" | \
  python3 -m json.tool

用途：获取实时价格，用于 TVL 计算、交易量换算。支持任意链上代币。

6. 获取 DEX 概览数据

GET https://api.llama.fi/overview/dexs

bash

curl -s "https://api.llama.fi/overview/dexs" | \
  python3 -c "
import json, sys
data = json.load(sys.stdin)
for d in data.get('protocols', [])[:10]:
    print(f\"{d['name']}: 24h_vol={d.get('total24h', 0)/1e6:.1f}M, total_tvl={d.get('totalDataChart', [{}])[-1].get('totalLiquidityUSD', 0)/1e9:.2f}B\")
"

用途：DEX 市场份额分析、交易量趋势、流动性分布。

如何从 TVL 变化判断协议健康度

分析框架

TVL 是评估协议健康度最直观的指标，但需要深入分析，不能只看绝对数字。

1. 区分真实增长与价格效应

真实 TVL 变化 = 名义 TVL 变化 - 锁仓代币价格变化

如果 ETH 上涨 30%，而协议 TVL 只涨了 25%，说明资金实际在流出
DefiLlama 提供 "TVL (excl. own token)" 过滤，去掉协议自身代币价格的影响

2. TVL 增长的健康度评估

TVL 增长模式	信号	可信度
稳步增长，与行业同步	有机增长	高
突增后回落	流动性挖矿吸引	中
持续流出	协议风险或竞品分流	低
增长但代币价格下跌	代币通胀激励	低

3. TVL 构成分析

资产多样性：TVL 是否集中在单一资产？集中度高 = 风险高
用户分散度：Top 10 地址占比多少？鲸鱼主导 = 去中心化程度低
自有代币占比：协议代币占 TVL 比例高，说明 TVL 虚高

4. TVL 与协议收入的比值

TVL/收入比 = TVL / 年化收入

比值过高：TVL 效率低，资金未被有效利用
比值过低：可能收入高但风险也高（高杠杆）

实战案例：判断协议是否"健康"

bash

# 获取 Aave 的历史 TVL
curl -s "https://api.llama.fi/protocol/aave" | \
  python3 -c "
import json, sys
data = json.load(sys.stdin)
# 最近 30 天 TVL 变化
tvl_data = data.get('tvl', [])
if len(tvl_data) > 30:
    recent = tvl_data[-1][1]
    month_ago = tvl_data[-30][1]
    change = (recent - month_ago) / month_ago * 100
    print(f'30d TVL change: {change:+.1f}%')
    print(f'Current TVL: \${recent/1e9:.2f}B')
"

关键警告信号

TVL 突降 10%+：可能有安全事件或竞品挖矿启动
TVL 增长但交易量下降：资金在但没人用，可能是"粘性"不足
TVL 集中在单一链：多链部署进度不达标
稳定币 TVL 异常流出：可能是脱锚风险或市场恐慌

API 使用最佳实践

缓存结果：TVL 数据每小时更新，无需每分钟请求
批量获取：优先用 /protocols 一次获取所有协议数据，而非逐个请求
时间戳处理：API 返回的时间戳为 Unix 秒，转换为日期用 datetime.fromtimestamp()
错误处理：偶尔会有协议数据缺失，代码中需要处理 null 值
历史数据：历史 TVL 端点返回全量数据（可能几 MB），建议客户端过滤时间范围

与本平台的关系

DefiLlama 是本平台以下数据页的核心数据源：

TVL 总览页：链级和协议级 TVL 数据
DeFi 协议对比页：协议 TVL、交易量、费用的横向对比
稳定币监控页：稳定币市值、链分布数据
链对比页：各链 TVL 排名和趋势

DefiLlama ​

核心数据类型 ​

TVL（总锁仓量） ​

DEX Volume（去中心化交易所交易量） ​

Fees / Revenue（协议费用与收入） ​

Stablecoins（稳定币） ​

为什么选 DefiLlama ​

常用页面 ​

6 个常用 API 端点及示例 ​

1. 获取所有链的 TVL ​

2. 获取某条链的历史 TVL ​

3. 获取所有协议列表 ​

4. 获取稳定币数据 ​

5. 获取代币当前价格 ​

6. 获取 DEX 概览数据 ​

如何从 TVL 变化判断协议健康度 ​

分析框架 ​

1. 区分真实增长与价格效应 ​

2. TVL 增长的健康度评估 ​

3. TVL 构成分析 ​

4. TVL 与协议收入的比值 ​

实战案例：判断协议是否"健康" ​

关键警告信号 ​

API 使用最佳实践 ​

与本平台的关系 ​

DefiLlama

核心数据类型

TVL（总锁仓量）

DEX Volume（去中心化交易所交易量）

Fees / Revenue（协议费用与收入）

Stablecoins（稳定币）

为什么选 DefiLlama

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6 个常用 API 端点及示例

1. 获取所有链的 TVL

2. 获取某条链的历史 TVL

3. 获取所有协议列表

4. 获取稳定币数据

5. 获取代币当前价格

6. 获取 DEX 概览数据

如何从 TVL 变化判断协议健康度

分析框架

1. 区分真实增长与价格效应

2. TVL 增长的健康度评估

3. TVL 构成分析

4. TVL 与协议收入的比值

实战案例：判断协议是否"健康"

关键警告信号

API 使用最佳实践

与本平台的关系